Une opération qui pourrait permettre de valoriser de plus de trois milliards d’euros la co-entreprise créée par SFR.

SFR réfléchit sur de nouvelles solutions pour assurer le financement et le déploiement de son réseau fibre optique tout en épongeant au maximum la dette de 31 milliards d’euros d’Altice Europe.

Patrick Drahi donne « le coup d’envoi à la cession partielle » de son réseau de fibre optique.

L’objectif  est d’ouvrir le capital de ce dernier et ainsi financer le déploiement de 5 millions de prises de fibre optique dans les agglomérations de taille moyenne.

Ceci représente au moins 2,7 millions de prises FTTH qu’il doit déployer d’ici deux ans compte tenu de ses récents engagements auprès du gouvernement en Zone AMII.

Au total  c’est une dizaine de fonds d’infrastructure français, canadiens et anglo-saxons qui seraient candidats et devraient participer à la remise d’offres indicatives.

Pour mener à bien cette opération, SFR a monté une nouvelle entité du même type que la société TowerCo récemment créée pour ses pylônes dont il a cédé une partie récemment au fonds KKR.

Le joint-venture devrait être valorisé entre 3 et 4 milliards d’euros.

Mais le PDG voudrait un contrôle in fine avec la possibilité à terme d’une option d’achat sur ses parts et ce même si les investisseurs ont le contrôle.

A suivre…

(1)           Voir :